Оценка бизнеса для вступления в наследство

Здравствуйте, в этой статье мы постараемся ответить на вопрос: «Оценка бизнеса для вступления в наследство». Если у Вас нет времени на чтение или статья не полностью решает Вашу проблему, можете получить онлайн консультацию квалифицированного юриста в форме ниже.

При наследовании ценных бумаг наследник должен получить обязательно свидетельство у нотариуса и оплатить госпошлину. При этом надо учитывать, что ценные бумаги относятся к «спорному» типу имущества, их стоимость может резко измениться буквально за пару дней или стать вообще нулевой. Поэтому перед тем, как приступить к оформлению и оплате пошлины, следует пройти процедуру экспертной оценки. Сделать это достаточно легко, особенно для фондовых бумаг, временные и финансовые затраты на определение стоимости невысокие.

Основные факторы для оценки ценных бумаг для наследства

Для экспертизы используются различные методы, позволяющие максимально точно определить актуальную стоимость. При этом эксперт учитывает не только стоимость бумаг на дату оценки, но и рыночные цены на определенную дату и имущество, находящееся на балансе компании, выпустившей акции. Также при выборе методов оценки надо учесть:

• оценка с учетом ожидаемой прибыльности ценных бумаг;
• расчеты текущих цен на рынке;
• оценка доходности (для облигаций);
• соотношение предложения и спроса.

Стоимость и сроки экспертной оценки зависят от типа ценных бумаг. Например, для акций расценки начинаются от 2500 рублей. Ознакомиться со стоимостью и требованиями к пакету документации можно из таблицы, указанной ниже.

Доверительное управление

Для защиты акций, входящих в состав наследственного имущества, нотариус должен заключить договор доверительного управления.
В соответствии со ст. 1173 ГК РФ именно нотариус выступает в качестве учредителя.

Порядок передачи акций на доверительное управление:

• Нотариус выбирает доверительного управляющего (по согласованию с наследниками). Нотариус заключает с ним договор. В качестве доверительного управляющего может выступать исполнитель завещания, наследник, другое физическое или юридическое лицо.
• Каждые 2 месяца, управляющий предоставляет нотариусу отчет о ходе доверительного управления.
• За свою деятельность управляющий получает вознаграждение. Его размер устанавливается договором.

Как получить в наследство акции

Процесс вступления в право собственности после смерти наследодателя идентичен и при получении ценных бумаг:

1. Необходимо собрать пакет документов, подтверждающих родство с умершим. Если таковых нет, но есть предположение, что покойный указал в завещании вас или вашего близкого знакомого, следует переходить ко второму пункту.
2. Нужно выяснить, существует ли завещание, которое составил наследодатель. Для этого придется пойти в ближайшую нотариальную контору и попросить проверить наличие последней воли покойного. Если таковая имеется, необходимо обратиться к нотариусу, который хранит завещание. Когда наследственной бумаги нет, следует посетить районного нотариуса, который обслуживает местожительство умершего. Узнать об этом можно в интернете или у того же нотариуса, к которому был совершен визит.
3. Процедура обращения к нотариусу и вступление в наследство.

Таким образом, получить в наследство акции не составит никакого труда, если провести ряд простейших действий, большинство их которых должен будет совершать нотариус и оценочная компания.

Процедура вступления в наследство

Представляет собой действия наследника в отношении имущества, которое должно перейти к нему по наследству. В целом оно выглядит так:

• обращение с заявлением в нотариальную контору, подтверждение своего права на наследство (документами, указывающими на родство, или завещанием);
• оплата госпошлины за услуги нотариуса;
• переход права собственности, который занимает 6 месяцев со дня открытия наследственного дела (то есть следующий день после смерти наследодателя); и хотя по закону право собственности перетекает с момента открытия наследства, родственники и наследники могут распорядиться им только после вступления в право собственности.

Используемые механизмы, требуемая документация

Давайте рассмотрим, что влияет на стоимость ценных бумаг, в зависимости от их вида:

Этапы оформления наследства в собственность:

1. Получение документов, подтверждающих факт наступления смерти(свидетельство о смерти в ЗАГСе или решение суда).
2. Получение выписки из домовой книги или самой домовой книги (если наследодатель проживал в частном доме), подтверждающей последнее место жительства наследодателя.
3. Обращение к нотариусу с заявлением о принятии наследства для открытия наследственного дела.
4. Предоставление нотариусу документов о праве на наследуемое имущество. Это может быть завещание или документ, подтверждающий степень родства (свидетельство о браке, свидетельство о рождении, акт из ЗАГСа, решение суда).
5. Проведение оценки наследуемого имущества и получение соответствующего заключения.
6. Оплата государственной пошлины.
7. Получение свидетельства о вступлении в права наследования.

Можно ли унаследовать акции

Акции – это ценные бумаги, которые закрепляют права собственника на долю в капитале акционерного общества. Владелец акций называется акционером.

Каждый акционер имеет право на регулярное получение прибыли предприятия. Выплата называется дивидендами. Порядок выплаты дивидендов устанавливается Уставом предприятия, но не реже 1 раза в год.

Акционер может распоряжаться акциями в полном объеме. Он имеет право подарить, продать, завещать все акции или их часть. Акции коммерческих предприятий могут быть самостоятельным объектом наследования без каких-либо ограничений (ст. 1176 ГК РФ).

Полноценным участником акционерного общества наследник становится после оформления бумаг у нотариуса и внесения необходимых данных в реестр акционеров. Подробнее о порядке наследования акций по закону.

Особенности оценки акций для нотариуса

Наиболее распространенной целью проведения оценки акций является получение наследства. В этом случае оценка носит формальные очертания: наследнику выдают экспертное заключение о стоимости комплекта акций, которые принадлежали наследодателю.

Различают несколько методов оценки акций, выбор оптимального определяется особенностями присутствия акций на фондовом рынке. Для определения стоимости акций анализируется фондовый рынок, и определяется средняя котировка на момент проведения оценки (на дату смерти наследодателя).

Если акции не являются котируемыми, то оценку провести гораздо сложнее. Необходимо будет проводить комплексный анализ бизнеса компании, ее доходность, общую рыночную конъюнктуру и пр. На следующем этапе устанавливается стоимость всего бизнеса, а затем той части, на которую приходится пакет акций.

Оценка ценных бумаг обычно происходит по следующему алгоритму:

1. Анализируется рынок, на котором работает компания (производится углубленный анализ отрасли) на уровне страны или региона (в зависимости от масштаба деятельности).
2. Анализируется финансовая деятельность компании, ее динамика.
3. Применяется затратный подход: потенциальная выгода от продаж всех активов предприятия.
4. Применяется рыночный метод оценки – за сколько продаются аналогичные по масштабу компании на рынке.
5. Доходный метод оценки – сколько средств требуется вложить в конкретный бизнес и получить отдачу от этих вложений.
6. Производится согласование данных, полученных в результате применения всех подходов, затем применяются скидки и надбавки с учетом ликвидности.

Стоимость акций для оценки производится по упрощенному алгоритму и не требует серьезной детализации.

Познакомьтесь с детальным перечнем необходимых документов для оценки различных видов ценных бумаг:

Перечень документов для оценки котируемых акций:

• Документ, удостоверяющий личность владельца акций для физлица; уставные документы – для юридических лиц;
• Документ, удостоверяющий законное приобретение котируемых акций;

Перечень документов для оценки котируемых облигаций:

• Документ, удостоверяющий личность владельца облигаций для физлица; уставные документы – для юридических лиц;
• Документ, удостоверяющий законное приобретение котируемых облигаций;

Перечень документов для оценки некотируемых акций:

• Документ, удостоверяющий личность владельца акций для физлица; уставные документы – для юридических лиц;
• Копии учредительных документов компании-эмитента;
• Правоустанавливающий документы на акции (договор купли-продажи или иной документ);
• Копии проспектов эмиссии;
• Виды деятельности компании – эмитента;
• Данные бухгалтерской отчетности за последние 3 года компании – эмитента: бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках;
• Ведомость основных фондов компании-эмитента;
• Данные об активах, инвентарные списки имущества;
• Расшифровка кредиторской и дебиторской задолженности;
• Информация о наличии дочерних компаний и филиалов, финансовая информация по ним;
• Бизнес-план компании на ближайшие 3 года;

Перечень документов для оценки некотируемых облигаций:

• Документ, удостоверяющий личность владельца облигаций для физлица; уставные документы – для юридических лиц;
• Правоустанавливающий документы на облигации (договор купли-продажи или иной документ);
• Учредительные документы компании, выпустившей облигации;
• Параметры выпуска облигаций;
• Виды деятельности компании – эмитента;
• Данные бухгалтерской отчетности за последние 3 года компании – эмитента: бухгалтерский баланс, отчет о прибылях и убытках;
• Ведомость основных фондов компании-эмитента;
• Данные об активах, инвентарные списки имущества;
• Расшифровка кредиторской и дебиторской задолженности;
• Информация о наличии дочерних компаний и филиалов, финансовая информация по ним;
• Бизнес-план компании на ближайшие 3 года;

Перечень документов для оценки векселей:

• Документ, удостоверяющий личность владельца векселя для физлица; уставные документы – для юридических лиц;
• Правоустанавливающий документы на вексель (договор купли-продажи или иной документ);
• Копии учредительных документов компании-эмитента векселя;
• Бухгалтерские балансы и отчеты о прибылях и убытках компании-эмитента векселя за последние 3 года;
• Ведомость основных фондов, инвентарная ведомость;
• Расшифровка кредиторской и дебиторской задолженности;
• Заключение аудитора (если проводилась аудиторская проверка);

Чтобы получить акции по наследству, гражданин должен подать заявление нотариусу. Документ имеет свободную форму. Он должен включать:

• данные нотариуса, который ведет наследственное дело (наименование конторы, Ф.И.О. специалиста);
• информация о получателе имущества;
• наименование документа;
• информация о гибели собственника (реквизиты документов);
• пожелание о вступлении в наследство;
• полный перечень собственности покойного;
• информация о других получателях имущества;
• основания для получения объектов собственности (родственные связи или завещание);
• подпись, фамилия получателя и дата составления.

Как вступить в наследство на акции

Чтобы получить акции после смерти владельца, его наследникам нужно сделать следующее:

• принять наследство у нотариуса;
• сообщить нотариусу об имеющихся ценных бумагах, оформить запрос и отправить этот запрос в АО или регистратору (в зависимости от того, кто ведет реестр)
• после получения информации об имеющихся ценных бумагах оценить акции у специализированного оценщика;
• получить у нотариуса свидетельство о праве на наследство, в котором указаны акции;
• обратиться к реестродержателю (регистратору) чтобы оформить переход прав собственности в порядке наследования.

Начинать нужно через подачу заявления нотариусу об открытии наследственного дела.

Нотариус сам подаст запрос регистратору и осуществляет розыск наследственного имущества. Ответ регистратора также придет на имя нотариуса. Дело в том, что не вся информация об АО является открытой и лица, не являющиеся членами общества и не обладающие официальными полномочиями, не смогут получить такие сведение.

Чтобы включить ценные бумаги в состав наследственного имущества, нужно произвести их оценку (см. ниже).

Для того чтобы переоформить акции по наследству на наследника, нужно обратиться к регистратору, ведущему учет данных ценных бумаг, и предоставить ему документы, подтверждающие права на это имущество:

• нотариальное свидетельство о праве на наследство
• решение суда, дающее право на наследование конкретных ЦБ.

Регистратор оформит операции по переходу прав собственности в порядке наследования в том случае, если у наследника открыт лицевой счет в реестре владельцев ценных бумаг того АО, акции которого наследуются. Если счета нет, то наследник должен предоставить реестродержателю документы для открытия лицевого счета:

• заявление-анкета
• копия паспорта (заверяется нотариусом или сотрудником компании-регистратора)
• копия свидетельства о рождении (для несовершеннолетних, также заверяется)
• нотариальное свидетельство о праве на наследство
• нотариально удостоверенное соглашение о разделе имущества, если наследники его оформляли.

Факторы, влияющие на стоимость ценных бумаг

На стоимость ценных бумаг влияет целый ряд факторов, лежащих в самых разных областях существования бизнеса, инвесторов и непосредственно ценных бумаг. Среди факторов, оказывающих воздействие на изменение стоимости ценных бумаг, выделяют следующие группы:

• Внешние факторы, не имеющие непосредственной зависимости от фондового рынка, – инфляция, экономические и политические кризисы, стихийные бедствия и пр.
• Внутренние факторы фондового рынка – конкуренция, баланс спроса и предложения.
• Микроэкономические факторы – направление развития и его конкретный уровень в отношении сегментов рынка и региональных фондовых рынков.
• Макроэкономические факторы – государственная политика, общий вектор развития экономики, конкретные действия государственных и мировых институтов.
• Объективные факторы – влияние снижения или роста инвестиционной привлекательности ценной бумаги на ее стоимость.
• Субъективные факторы – обусловлены действиями эмитента ценных бумаг или его партнеров.
• Ожидаемые, возможные и случайные факторы, зависящие от показателя инвестиционного риска.

Кроме перечисленных факторов на стоимость ценных бумаг существенно влияют эмиссионные затраты, затраты, связанные со сменой собственника, возникновением инвестиционных убытков или инвестиционной прибыли, что обязательно учитывается при профессиональной оценке ценных бумаг.

Почему следует обращаться к нам за услугой оценки акций?

Аргументированных ответов на этот вопрос достаточно много, но главными из них являются следующие:

• Большой опыт работ;
• Высокий профессионализм;
• Низкая стоимость;
• Возможность проведения оценки онлайн;
• Работа во всех регионах РФ.

Специалисты нашей компании имеют официальное разрешение на проведение оценочных работ:

• имеют диплом о высшем профессиональном образовании по оценочной деятельности
• имеют квалификационные аттестаты по всем представленным направлениям
• они состоят в крупном и известном СРО «Экспертный совет»
• их профессиональная ответственность застрахована в компании «Альфастрахование»

И это далеко не все преимущества сотрудничества с нашей компанией, но и этих достаточно, чтобы обратиться к нам за независимой оценкой.

Особенности оценочной процедуры

Сроки и стоимость оценки зависят от того, котируются ли акции на рынке или нет. В первом случае оценщик готовит «Акт об оценке», а во втором «Отчет об оценке». Некотируемые акции не являются участником фондового рынка, поэтому для установления их рыночной стоимости оценщику придется разбираться с финансовой отчетностью предприятия, проводить предварительную оценку бизнеса. Все это увеличивает как сроки, так и стоимость оценочной услуги.

Оценка акций для нотариуса по наследству в Москве и Московской области проводится с учетом следующих особенностей:

• рыночная стоимость активов рассчитывают на дату смерти собственника: то есть, если в момент обращения к нотариусу акции упали, а потом выросли, в отчетной документации будет указана именно ретроспективная цена;
• в зависимости от позиции нотариуса в отчет могут быть добавлены сведения о не только о рыночной, но и номинальной стоимости ценных бумаг.

От каких факторов зависит цена акций?

На текущую стоимость акций компании влияет множество факторов. Специалисты должны проанализировать состояние активов организации, прибыль, поступившую на счета предприятия за ретроспективный период времени. Обязательно прогнозируются дальнейшие доходы компании, исходя из существующих тенденций к развитию и расширению бизнеса. Все это потенциально оказывает влияние на стоимость ценных бумаг, поэтому должно учитываться экспертами.

Цель выполнения оценки также играет немаловажную роль. Если она осуществляется для ликвидации компании, то ценность бумаг будет меньше, чем, к примеру, при продаже или расширении бизнеса. передача пакета акций по наследству кардинальным образом на прибыльность предприятия не влияет, поэтому существенного изменения стоимости облигаций произойти не должно.

Похожие записи:

• С 1 марта в Беларуси изменится ответственность за нарушения ПДД
• Образец заполнения платежного поручения по требованию ИФНС
• Условия въезда в Абхазию для россиян: обновленные правила 2022 года